Il pellet viene prodotto dalla compressione del legno (o di altre biomasse). Nessuna colla o additivo viene aggiunto per mantenere la segatura: la lignina, naturalmente contenuta nel legno, è suffciente per mantenere la segatura compatta una volta riscaldata e pressata durante il processo di produzione.

La combustione del pellet è quindi equivalente alla combustione della legna. Inoltre, in una stufa a pellet, viene utilizzato uno scambiatore di calore: i fumi prodotti dalla combustione non entrano mai nell'ambiente riscaldato, ma passano in un circuito che porta direttamente all'esterno attraverso la canna fumaria.

E' tuttavia importante essere certi che la materia prima — legno, scarti della produzione agricola, ecc. — sia priva di sostanze sintetiche come vernici o colle. Produtti di scarsa qualità possono essere ottenuti a partire da legni impregnati o verniciati, come infissi di finestre in disuso o legni impregnati. La combustione di questi pellet genera fumi che possono essere dannosi per la salute